Банковское дело программа

ПРОГРАММА ДИСЦИПЛИНЫ «ИНВЕСТИЦИИ»

для студентов очной и заочной форм обучения

специальность «Банковское дело»

Тема 1 Теоретические основы инвестиционной деятельности. Основные понятия и определения

Понятие и экономическая природа инвестиций. Признаки классификации инвестиций. Реальные и финансовые инвестиции и их взаимосвязь. Валовые и чистые инвестиции. Структура инвестиций. Источники финансирования инвестиций. Факторы, влияющие на инвестиции. Инвестиционная деятельность. Цели инвестирования.

Содержание и основные этапы инвестиционного процесса. Объекты и субъекты инвестиционного процесса. Участники инвестиционного процесса и типы инвесторов. Инвестиционные ресурсы. Инвестиционный рынок и его инфраструктура. Направления инвестирования. Планирование и выбор объектов инвестирования. Осуществление реальных инвестиций. Сущность и классификация капитальных вложений. Особенности осуществления финансовых инвестиций.

Тема 2 Классификация инвестиционных проектов и требования к их разработке

Содержание инвестиционного проекта. Классификация инвестиционных проектов. Стадии (фазы) разработки и осуществления инвестиционного проекта. Технико-экономическое обоснование и бизнес-план инвестиционного проекта. Состав общих издержек инвестиционного проекта. Сопоставимость альтернативных проектных решений. Проектный анализ, его содержание и назначение. Управление проектами. Качество инвестиционного проекта.

Тема 3 Разработка календарного плана и бюджета реализации инвестиционного проекта

Понятие «календарный план реализации инвестиционного проекта». Принципы разработки календарного плана. Составление типового календарного плана инвестиционного проекта. Понятие «бюджет реализации инвестиционного проекта». Капитальные затраты и инвестиционные ресурсы. Составление типового бюджета реализации инвестиционного проекта.

Тема 4 Оценка эффективности инвестиционного проекта

Виды и методы оценки инвестиционных проектов. Бюджетная эффективность и социальные результаты реализации инвестиционного проекта. Оценка финансовой состоятельности проекта. Базовые формы и показатели финансовой оценки. Методы оценки экономической эффективности инвестиции. Анализ чувствительности критериев оценки эффективности инвестиционного проекта. Формирование инвестиционных программ.

Тема 5 Учет факторов риска и инфляции при расчете показателей эффективности инвестиционного проекта

Понятие и экономическая природа риска. Признаки классификации инвестиционных рисков. Методы оценки и учета фактора риска. Инфляция: сущность, формы. Факторы, влияющие на инфляционный процесс. Методы оценки и учета фактора инфляции.

Тема 6 Комплексный анализ объектов инвестиционной деятельности

Недвижимость как объект инвестиций. Финансирование инвестиций в недвижимость: формы и инструменты. Принципы оценки объектов недвижимости. Регулирование инвестиционной деятельности на рынке недвижимости. Понятие капитального строительства и его технико-экономические особенности. Роль капитального строительства в инвестиционном процессе. Способы производства строительных работ и организация подрядных отношений. Смета: сущность, виды и порядок составления. Инновационная деятельность. Сущность сферы инновационной деятельности. Понятие новшества, нововведения, инновации, инновационного процесса. Сфера инновационной деятельности. Основные этапы и стадии инновационного процесса. Модели инновационного процесса. Взаимосвязь отдельных видов инновационных процессов. Система классификации инноваций. Практическое значение классификации инноваций. Типы инноваций. Функции инноваций. Обозначение лизинга и этимология арендных терминов. Место лизинга в системе экономических и юридических понятий. Сущность и функции лизинга. Значение лизинга при осуществлении инвестиционной деятельности. Анализ особенностей осуществления акционерной формы инвестирования.

Тема 7 Способы финансирования инвестиционных проектов

Классификация видов и форм финансирования инвестиционных проектов. Проектное финансирование. Ссудное финансирование инвестиционных проектов. Бюджетное финансирование. Венчурное финансирование. Облигационные займы. Организационные формы финансирования инвестиционных проектов. Иностранные кредиты под гарантии правительства. Определение стоимости инвестиционных проектов.

Тема 8 Инвестиции в ценные бумаги. Инвестиционные качества ценных бумаг

Анализ инвестиционных свойств ценных бумаг. Воздействие инфляции на стоимость и доходность ценных бумаг. Цена и доходность облигаций. Цена и доходность депозитных сертификатов и векселей. Цена и доходность акций. Определение стоимости и доходности производных ценных бумаг. Риск вложений в ценные бумаги. Соотношение риска и доходности ценных бумаг. Рейтинги ценных бумаг. Биржевые индексы.

Тема 9 Понятие портфеля финансовых инвестиций и классификация его видов. Формирование инвестиционного портфеля

Понятие портфеля ценных бумаг, принципы его формирования. Типы портфелей ценных бумаг, их структура. Доходность инвестиционного портфеля. Виды портфельных рисков. Использование безрисковых займов и кредитов. Диверсификация. Управление портфелем ценных бумаг. Модели выбора оптимального портфеля ценных бумаг. Применение портфельного инвестирования в переходной экономике Украины.

Тема 10 Финансовые институты и финансовые рынки

Функционирование рынка прямых заимствований. Финансовые посредники (финансовые институты) и их роль в активизации инвестиционного процесса. Финансовый рынок и его сущность. Назначение и функции отдельных сегментов финансового рынка. Виды финансовых рынков. Характеристика валютного рынка и рынка золота. Рынок капитала и денежный рынок. Рынок ценных бумаг (фондовый рынок) и его значение. Биржевой и внебиржевой рынки. Функционирование фондовой биржи. Рынки страховых полисов и пенсионных счетов. Ипотечный рынок.

Тема 11 Прямые иностранные инвестиции. Основные тенденции в области привлечения прямых иностранных инвестиции в России.

Международная мобильность капитала. Необходимость привлечения прямых иностранных инвестиций. Прямые иностранные инвестиции как форма выхода на международные рынки. Иностранное инвестирование и национальные интересы. Международная конкуренция в инвестиционной деятельности. Страховые риски при осуществлении прямых иностранных инвестиций. Особенности привлечения иностранных инвестиции в со­временном мире. Поощрение и стимулирование иностранных инвестиций в странах с переходной экономикой.

Оценка потребности в прямых иностранных инвестициях. Масштабы и структура прямых иностранных инвестиций в украинской экономике.

Барьеры на пути иностранных инвестиций. Регулирование прямых иностранных инвестиций. Тенденции в сфере прямых иностранных инвестиций. Основные направления деятельности по созданию благоприятного инвестиционного климата. Важнейшие принципы, направления, приоритеты и инструменты перспективной политики России в отношении иностранных инвестиций. Пути совершенствования инвестиционного законодательства. Административный режим в отношении прямых иностранных инвестиций. Механизм взаимоотношений с инвесторами.